Betalen begunstigden van een trust belastingen?

Begunstigden van een trust betalen gewoonlijk belasting over de uitkeringen die zij ontvangen uit de inkomsten van de trust, in plaats van dat de trust zelf de belasting betaalt. Dergelijke begunstigden hoeven echter geen belasting te betalen over uitkeringen uit de hoofdsom van de trust.

Wanneer een trust een uitkering doet, trekt hij het uitgekeerde inkomen af van zijn eigen belastingaangifte en geeft hij de begunstigde een belastingformulier, een zogeheten K-1. De K-1 geeft aan hoeveel van de uitkering van de begunstigde rente-inkomsten zijn en hoeveel hoofdsom, en dus hoeveel de begunstigde als belastbaar inkomen moet opgeven bij de belastingaangifte.

Begrijpen van trusts en begunstigden

Een trust is een fiduciaire relatie waarbij de trustgever of schenker een andere partij – de trustee – het recht geeft om eigendommen of activa te houden ten behoeve van een derde partij (meestal de begunstigde).

Trusts worden opgericht om juridische bescherming te bieden en activa veilig te stellen, wat meestal gebeurt als onderdeel van estate planning. Trusts kunnen worden gebruikt om ervoor te zorgen dat de activa op de juiste wijze onder de begunstigden worden verdeeld volgens de wensen van de schenker. Trusts kunnen ook helpen bij het verminderen van successierechten en erfbelasting en het vermijden van probate, de wettelijke procedure voor de verdeling van activa bij het overlijden van de eigenaar.

Hoewel er verschillende soorten trusts zijn, vallen ze meestal in een van de twee categorieën. Een herroepelijke trust kan op elk moment tijdens het leven van de cedent worden gewijzigd of gesloten.

Omgekeerd kan een onherroepelijke trust niet worden gewijzigd of gesloten als deze eenmaal is geopend, met inbegrip van die trusts die onherroepelijk worden bij het overlijden van de cedent. Door een onherroepelijke trust op te richten, heeft de concessieverlener in wezen alle eigendom van de activa in de trust overgedragen.

Er zijn verschillende belastingregels voor begunstigden van inkomsten uit trusts, afhankelijk van de vraag of de trust herroepelijk of onherroepelijk is – evenals het soort inkomsten dat uit de trust wordt ontvangen.

Rente versus hoofdsomuitkeringen

Wanneer begunstigden van een trust uitkeringen ontvangen uit de hoofdsom van de trust, hoeven zij geen belasting te betalen over de uitkering. De Internal Revenue Service (IRS) gaat ervan uit dat dit geld al belast was voordat het in de trust werd geplaatst. Zodra het geld in de trust is geplaatst, is de rente die het accumuleert belastbaar als inkomen, hetzij voor de begunstigde of voor de trust zelf.

De trust moet belasting betalen over alle rente-inkomsten die het aanhoudt en niet uitdeelt na het einde van het jaar. De rente-inkomsten die de trust uitkeert, zijn belastbaar voor de begunstigde die ze ontvangt.

Het bedrag dat aan de begunstigde wordt uitgekeerd, wordt geacht eerst uit de inkomsten van het lopende jaar te komen, en vervolgens uit de geaccumuleerde hoofdsom. Dit is gewoonlijk de oorspronkelijke inbreng plus latere inbreng en is inkomen boven het uitgekeerde bedrag. Meerwaarden uit dit bedrag kunnen belastbaar zijn voor de trust of de begunstigde. Het gehele bedrag dat aan en ten behoeve van de begunstigde wordt uitgekeerd, is voor hem of haar belastbaar tot het bedrag van de uitkeringsaftrek van de trust.

Als de inkomsten of de aftrek deel uitmaken van een wijziging in de hoofdsom of een deel van de uitkeerbare inkomsten van de nalatenschap, wordt de inkomstenbelasting betaald door de trust en niet doorgegeven aan de begunstigde. Een onherroepelijke trust die discretie heeft bij de verdeling van bedragen en inkomsten behoudt, betaalt een trustbelasting die $ 3.011,50 plus 37% van het overschot boven $ 12.500 bedraagt.

Belastingformulieren

De twee belangrijkste belastingformulieren voor trusts zijn de 1041 en de K-1. Formulier 1041 is vergelijkbaar met Formulier 1040. Op dit formulier trekt de trust de rente die hij aan begunstigden uitkeert af van zijn eigen belastbaar inkomen.

Tegelijkertijd geeft de trust een K-1 af, waarin de uitkering wordt uitgesplitst, oftewel hoeveel van het uitgekeerde geld afkomstig was van de hoofdsom versus de rente. De K-1 is het formulier dat de begunstigde laat weten hoeveel belasting hij verschuldigd is over de uitkeringen van de trust.

Het K-1-schema voor belastingheffing over de uitgekeerde bedragen wordt door de trust gegenereerd en aan de IRS overhandigd. De IRS, op zijn beurt, levert het document aan de begunstigde om de belasting te betalen. De trust vult vervolgens formulier 1041 in om de aftrek voor inkomensuitkeringen te bepalen die op het uitgekeerde bedrag wordt verleend.