De basisprincipes van beleggingsfondsen

Een beleggingsfonds is een pool van geld van individuele beleggers, bedrijven en andere organisaties, en is een van de gemakkelijkste en minst stressvolle manieren om in de markt te beleggen. Een fondsbeheerder wordt ingehuurd om het geld te beleggen dat de beleggers hebben bijgedragen, en het doel van de fondsbeheerder hangt af van het type fonds; een vastrentende fondsbeheerder zou bijvoorbeeld streven naar het hoogste rendement tegen het laagste risico. Een beheerder van een groeifonds voor de lange termijn zou daarentegen moeten proberen de Dow Jones Industrial Average of de S&P 500 in een boekjaar te verslaan, hoewel maar heel weinig fondsen dit bereiken.

Gesloten vs. Open fondsen

Beleggingsfondsen worden onderverdeeld in closed-end- en open-end-fondsen, en de laatste worden onderverdeeld in load en no load. Closed-end fondsen hebben een vast aantal aandelen dat via een eerste openbare emissie aan het publiek wordt uitgegeven. Omdat deze aandelen op de open markt worden verhandeld en closed-end fondsen geen nieuwe aandelen aflossen of uitgeven zoals een typisch beleggingsfonds, zijn de fondsaandelen onderworpen aan de wetten van vraag en aanbod en worden zij gewoonlijk verhandeld tegen een korting ten opzichte van de intrinsieke waarde.

Een meerderheid van beleggingsfondsen is open-end, wat betekent dat het fonds geen vast aantal aandelen heeft. In plaats daarvan geeft het fonds nieuwe aandelen uit aan een belegger op basis van de actuele intrinsieke waarde en koopt het de aandelen terug wanneer de belegger besluit te verkopen. Open-end fondsen weerspiegelen altijd de intrinsieke waarde van de onderliggende beleggingen van het fonds, omdat aandelen worden gecreëerd en vernietigd wanneer dat nodig is.

Een belasting is, in beleggingsfondsjargon, een verkoopcommissie. Als een fonds een belasting in rekening brengt, betaalt de belegger de verkoopcommissie bovenop de nettovermogenswaarde van de aandelen van het fonds. Fondsen zonder belasting genereren doorgaans hogere rendementen voor beleggers vanwege de lagere kosten die aan eigendom zijn verbonden.

Voordelen van beleggen in een beleggingsfonds

Beleggingsfondsen worden actief beheerd door een professionele vermogensbeheerder die voortdurend toezicht houdt op de aandelen en obligaties in de portefeuille van het fonds. Omdat dit hun primaire bezigheid is, kunnen zij aanzienlijk meer tijd besteden aan het selecteren van beleggingen dan een individuele belegger. Het biedt de gemoedsrust die hoort bij geïnformeerd beleggen zonder de stress van het analyseren van jaarrekeningen of het berekenen van financiële ratio’s.

Een fonds selecteren

Elk fonds heeft een bepaalde beleggingsstrategie, -stijl of -doelstelling. Sommige beleggen bijvoorbeeld alleen in blue-chip bedrijven, terwijl andere beleggen in startende ondernemingen of specifieke sectoren. Het vinden van een beleggingsfonds dat past bij uw beleggingscriteria en -stijl is van vitaal belang; als u niets weet over biotechnologie, moet u waarschijnlijk niet beleggen in een biotechfonds. U moet uw belegging kennen en begrijpen.

Als u eenmaal een type fonds hebt gekozen, wendt u zich tot Morningstar of Standard & Poor’s (S&P) voor meer informatie. Beide bedrijven geven fondsclassificaties uit op basis van records uit het verleden. U moet deze ranglijsten echter met een korreltje zout nemen; succes in het verleden is geen indicatie voor de toekomst, vooral als de fondsbeheerder onlangs is veranderd. Als u al een effectenrekening hebt, kunt u aandelen in beleggingsfondsen kopen zoals u een aandeel zou kopen. Als u dat niet hebt, kunt u de webpagina van het fonds bezoeken of hen bellen en informatie en een aanvraag aanvragen.

Weliswaar hebben sommige fondsen geen minimumaanvangsinvestering, maar de meeste fondsen hebben een minimumaanvangsinvestering, die zo laag kan zijn als $ 25 of zo hoog als $ 100.000. De minimumaanvangsinvestering kan aanzienlijk worden verlaagd of helemaal worden kwijtgescholden als de investering voor een pensioenrekening is, zoals een 401k, traditionele IRA of Roth IRA, of als de belegger instemt met automatische, terugkerende inhoudingen van een betaal- of spaarrekening om in het fonds te beleggen.

Het belang van dollar-kosten middeling

De dollar-kosten middeling strategie wordt gebruikt om de negatieve effecten van marktvolatiliteit te compenseren door het spreiden van wanneer u beleggingsfondsaandelen koopt in intervallen, waarbij u elke keer ongeveer dezelfde hoeveelheid koopt. Bijvoorbeeld, in plaats van $ 4.000 in één keer in een beleggingsfonds te stoppen, kunt u besluiten om elk kwartaal $ 1.000 in te leggen.

Deze strategie helpt ervoor te zorgen dat u geen grote hoeveelheden geld in een beleggingsfonds stopt terwijl het koerspunt hoog of overgewaardeerd is, en het is net zo goed van toepassing op beleggingsfondsen als op gewone aandelen. Het opstellen van een dergelijk plan kan uw marktrisico op lange termijn aanzienlijk verminderen en resulteren in een hogere nettowaarde over een periode van 10 jaar of meer.