Die besten technischen Indikatoren für Rookie-Trader

Sind Sie gerade erst in den Handel eingestiegen? Es ist wichtig, die besten technischen Indikatoren zu finden, um das Geschehen zu verfolgen. Sie beeinflussen, wie Sie Trends interpretieren – sowohl bei Positionen als auch bei den breiten Durchschnitten – sowie die Art der Chancen, die sich bei Ihren nächtlichen Recherchen ergeben. Wenn Sie eine kluge Wahl treffen, haben Sie eine solide Grundlage für erfolgreiche Spekulationen geschaffen. Wenn Sie eine schlechte Wahl treffen, stehen die Raubtiere Schlange, um Sie an jeder Ecke auszuplündern.

Handelsstrategien für Anfänger

Die meisten Anfänger folgen der Herde, wenn sie ihre ersten Handelsbildschirme erstellen, indem sie sich einen Stapel von Indikatoren aus der Konserve schnappen und so viele wie möglich unter die Kursbalken ihrer Lieblingstitel packen. Dieser „mehr ist besser“-Ansatz führt zu einem Kurzschluss in der Signalerzeugung, weil er den Markt aus zu vielen Blickwinkeln gleichzeitig betrachtet. Das ist ironisch, denn Indikatoren funktionieren am besten, wenn sie die Analyse vereinfachen, indem sie das Rauschen durchschneiden und brauchbare Ergebnisse zu Trend, Momentum und Timing liefern.

Wählen Sie stattdessen einen anderen Ansatz, indem Sie die Arten von Informationen, die Sie während des Markttages, der Woche oder des Monats verfolgen möchten, aufschlüsseln. Tatsächlich lassen sich fast alle technischen Indikatoren in fünf Forschungskategorien einordnen. Jede Kategorie kann weiter in vorlaufende und nachlaufende Indikatoren unterteilt werden. Vorlaufende Indikatoren versuchen vorherzusagen, wohin sich der Preis bewegt, während nachlaufende Indikatoren einen historischen Bericht über die Hintergrundbedingungen bieten, die dazu geführt haben, dass der aktuelle Preis dort ist, wo er ist.

• Trendindikatoren (nachlaufend) analysieren, ob sich ein Markt im Laufe der Zeit nach oben, nach unten oder seitwärts bewegt.
• Mean-Reversion-Indikatoren (nachlaufend) messen, wie weit sich ein Preisausschlag ausdehnen wird, bevor ein Gegenimpuls einen Rücksetzer auslöst.
• Relative-Stärke-Indikatoren (vorlaufend) messen die Schwankungen des Kauf- und Verkaufsdrucks.
• Momentum-Indikatoren (vorlaufend) bewerten die Geschwindigkeit der Preisveränderung im Zeitverlauf.
• Volumen-Indikatoren (vorlaufend oder nachlaufend) summieren die Trades und quantifizieren, ob Bullen oder Bären die Kontrolle haben.

Wie kann ein Anfänger also zu Beginn die richtige Einstellung wählen und eine monatelange ineffektive Signalproduktion vermeiden? In den meisten Fällen ist es am besten, mit den populärsten Zahlen zu beginnen – und dabei einen Indikator nach dem anderen anzupassen – und zu sehen, ob das Ergebnis Ihrer Performance hilft oder schadet. Mit dieser Methode werden Sie schnell die spezifischen Bedürfnisse Ihres Niveaus erfassen.

Nun, da Sie die fünf Arten, wie Indikatoren das Marktgeschehen analysieren, verstehen, lassen Sie uns die besten Indikatoren in jeder Kategorie für unerfahrene Händler identifizieren.

Trendindikatoren

50-Tage-EMA und 200-.Day EMA

Wir beginnen mit zwei Indikatoren, die in dasselbe Panel eingebettet sind wie die täglichen, Wochen- oder Intraday-Kursbalken eingebettet sind. Gleitende Durchschnitte betrachten die Kursentwicklung über bestimmte Zeiträume hinweg und unterteilen die Gesamtsumme, um einen laufenden Durchschnitt zu bilden, der mit jedem neuen Balken aktualisiert wird. Die exponentiellen gleitenden Durchschnitte (EMAs) der 50- und 200-Tage-Linie sind reaktionsschnellere Versionen ihrer bekannteren Cousins, der einfachen gleitenden Durchschnitte (SMAs). Kurz gesagt wird der 50-Tage-EMA verwendet, um den durchschnittlichen Zwischenpreis eines Wertpapiers zu messen, während der 200-Tage-EMA den durchschnittlichen langfristigen Preis misst.

Die 50- und 200-Tage-EMAs des U.S. Oil Fund (USO) stiegen bis in den Sommer 2014 hinein stetig an, während das Instrument auf ein 9-Monats-Hoch stieg. Der 50-Tage-EMA drehte im August nach unten, und der 200-Tage-EMA folgte einen Monat später. Der kürzerfristige Durchschnitt kreuzte dann den längerfristigen Durchschnitt (angezeigt durch den roten Kreis), was einen bärischen Trendwechsel signalisierte, der einem historischen Zusammenbruch vorausging.

Mean-Reversion-Indikatoren

Bollinger-Bänder

USO-Kauf- und Verkaufsimpulse erstrecken sich bis zu scheinbar verborgenen Niveaus, die Gegenwellen oder Rücksetzer in Gang setzen. Bollinger-Bänder (20, 2) versuchen, diese Wendepunkte zu identifizieren, indem sie messen, wie weit sich der Preis von einem zentralen Tendenzpunkt – in diesem Fall dem 20-Tage-SMA – entfernen kann, bevor er eine Rückwärtsbewegung zum Mittelwert auslöst.

Die Bänder ziehen sich auch in Reaktion auf Volatilitätsschwankungen zusammen und dehnen sich aus, um aufmerksamen Händlern zu zeigen, wann diese verborgene Kraft kein Hindernis mehr für eine schnelle Preisbewegung darstellt.

Relative Stärke-Indikatoren

Stochastik

Marktbewegungen entwickeln sich durch Kauf- undund Verkaufszyklen, die anhand der Stochastik (14,7,3) und andere Indikatoren für die relative Stärke erkennen lassen. Diese Zyklen erreichen oft einen Höhepunkt bei überkauften oder überverkauften Niveaus und bewegen sich dann in die entgegengesetzte Richtung, wobei sich die beiden Indikatorlinien kreuzen. Der Wechsel der Zyklen führt nicht automatisch zu höheren oder niedrigeren Wertpapierkursen, wie man vielleicht erwarten könnte. Vielmehr bedeuten Aufwärts- oder Abwärtsbewegungen Zeiten, in denen Käufer oder Verkäufer die Kontrolle über das Tickerband haben. Es bedarf immer noch des Volumens, der Dynamik und anderer Marktkräfte, um Preisänderungen zu bewirken.

SPDR S&P Trust (SPY) durchläuft über einen Zeitraum von 5 Monaten eine Reihe von Kauf- und Verkaufszyklen. Achten Sie auf Signale, bei denen:

1. Ein Crossover ist bei oder in der Nähe eines überkauften oder überverkauften Niveaus aufgetreten
2. Die Indikatorlinien stoßen dann in die Mitte des Panels vor.

Diese zweistufige Bestätigung ist notwendig, da die Stochastik in stark tendierenden Märkten lange Zeit in der Nähe extremer Niveaus schwanken kann. Und obwohl 14,7,3 eine perfekte Einstellung für Anfänger ist, sollten Sie experimentieren, um die Einstellung zu finden, die am besten zu dem von Ihnen analysierten Instrument passt. Erfahrene Händler wechseln zum Beispiel zu schnelleren 5,3,3-Eingaben.

Momentum-Indikatoren

MACD

Indikator für die gleitende durchschnittliche Konvergenzdivergenz (MACD), der auf 12, 26, 9 eingestellt ist, bietet Anfängern ein leistungsfähiges Instrument zur Untersuchung schneller Kursveränderungen. Dieses klassische Momentum-Instrument misst, wie schnell sich ein bestimmter Markt bewegt, und versucht, natürliche Wendepunkte zu erkennen. Kauf- oder Verkaufssignale werden ausgelöst, wenn das Histogramm einen Spitzenwert erreicht und den Kurs umkehrt, um die Nulllinie zu durchstoßen. Die Höhe oder Tiefe des Histogramms sowie die Geschwindigkeit der Veränderung wirken zusammen, um eine Vielzahl nützlicher Marktdaten zu generieren.

SPY zeigt vier bemerkenswerte MACD-Signale über einen Zeitraum von 5 Monaten. Das erste Signal deutet auf eine nachlassende Dynamik hin, während das zweite einen Richtungswechsel einfängt, der sich direkt nach dem Auslösen des Signals entfaltet. Das dritte Signal sieht wie ein falscher Messwert aus, sagt aber genau das Ende des Kaufimpulses von Februar bis März voraus. Das vierte Signal löst einen Ausschlag aus, der deutlich wird, wenn das Histogramm die Nulllinie nicht durchdringt.

Volumenindikatoren

On-Balance-.Volumen (OBV)

Legen Sie Volumenhistogramme unter Ihre Kursbalken, um das aktuelle Interesse an einem bestimmten Wertpapier oder Markt zu untersuchen. Die Neigung der Beteiligung im Laufe der Zeit lässt neue Trends erkennen – oft bevor die Kursmuster Ausbrüche oder Zusammenbrüche vollziehen. Sie können auch einen 50-Tage-Durchschnitt des Volumens über den Indikator legen, um zu sehen, wie die aktuelle Sitzung im Vergleich zur historischen Aktivität abschneidet.

Fügen Sie nun das On-Balance-Volumen (OBV), einen Indikator für die Akkumulation und Verteilung, hinzu, um Ihre Momentaufnahme des Transaktionsflusses zu vervollständigen. Der Indikator addiert die Kauf- und Verkaufsaktivitäten und stellt fest, ob die Bullen oder die Bären den Kampf um höhere oder niedrigere Preise gewinnen. Sie können mit dem OBV Trendlinien zeichnen und die Abfolge der Höchst- und Tiefststände verfolgen. Es eignet sich hervorragend als Konvergenz-Divergenz-Instrument. Zwischen Januar und April hat die Bank of America (BAC) dies beispielsweise bewiesen, als die Kurse ein höheres Hoch erreichten, während das OBV ein niedrigeres Hoch erreichte, was eine bärische Divergenz signalisierte, die einem steilen Rückgang vorausging.

Das Fazit

Die Auswahl der richtigen technischen Indikatoren ist entmutigend, kann aber bewältigt werden, wenn Anfänger die Auswirkungen auf fünf Kategorien der Marktforschung konzentrieren: Trend, mittlere Umkehr, relative Stärke, Momentum und Volumen. Sobald sie wirksame Indikatoren für jede Kategorie hinzugefügt haben, können sie mit dem langen, aber befriedigenden Prozess der Anpassung der Eingaben an ihren Handelsstil und ihre Risikotoleranz beginnen.