Prelevare contanti dal tuo IRA sotto la legge CARES è più complicato di quanto sembri

Se sei tra questi, puoi prendere uno o più CVD nel 2020 fino a un limite combinato di $ 100.000. È quindi possibile ricontribuire (rimborsare) qualsiasi importo CVD a qualsiasi IRA che è impostato a tuo nome entro la finestra di tre anni. Trattate ogni CVD e la relativa ricontribuzione come una transazione di rollover IRA esente da imposte federali.

Non ci sono restrizioni su come potete usare i fondi CVD. Se siete a corto di denaro, potete usare i soldi per pagare le bollette e ricontribuire più tardi (entro la finestra di tre anni) quando la vostra situazione finanziaria migliora. Potete aiutare i vostri figli adulti ora e ricontribuire più tardi. Qualunque cosa. Quindi, un CVD può essere un utile strumento di gestione del flusso di cassa in questi tempi difficili.

Finora tutto bene.

La fregatura: conseguenze fiscali intermedie non così grandi

È vero che se si ricontribuisce un CVD entro la finestra di tre anni, il risultato finale è lo stesso di una transazione di rollover IRA senza tasse federali. Tuttavia, ci sono conseguenze fiscali federali intermedie prima di arrivare a quel risultato favorevole esentasse.

Purtroppo, le conseguenze fiscali provvisorie possono diminuire il vantaggio di flusso di cassa dell’affare di CVD e richiedere la presentazione dei ritorni modificati per guadagnare il trattamento federale-income-libero da imposte. Le conseguenze fiscali provvisorie sono state recentemente chiarite quando il comitato congiunto del Congresso sulla tassazione (JCT) ha rilasciato la sua spiegazione delle disposizioni fiscali nella legge CARES. Quindi, ora abbiamo il quadro completo della CVD, e lo esamineremo da vicino. Ecco qui.

Come funzionano le conseguenze fiscali provvisorie

Se prendete diversi CVD (fino al limite combinato di 100.000 dollari), le conseguenze fiscali provvisorie si applicano separatamente ad ogni CVD. Ma cerchiamo di mantenere le cose il più semplice possibile per rendere i seguenti esempi più facili da capire.

Esempio 1: Si ricontribuisce nel 2023

Si ha diritto al privilegio CVD. Prendete un CVD di $100.000 dal vostro IRA tradizionale in qualche momento di quest’anno. I 100.000 dollari sarebbero completamente tassabili secondo le normali regole dell’imposta federale sul reddito per i prelievi IRA tradizionali. (Se avete fatto contributi IRA tradizionali non deducibili nel corso degli anni, il ritiro non sarebbe tassabile al 100%, ma stiamo mantenendo le cose semplici qui.)

Il rapporto JCT spiega che il modo usuale per allineare il trattamento federale esente da imposte sul reddito per il vostro CVD comporta la diffusione dei $100.000 di reddito imponibile che avreste segnalato sotto le regole fiscali regolari ugualmente nel 2020, 2021 e 2022. Quindi, riportereste 33.333,33 dollari sul vostro modulo 1040 del 2020. Idem per il 2021 e il 2022.

Dopo aver ricontribuito l’intero $100.000 in qualche momento nel 2023, prima che la finestra di tre anni si chiuda, presentereste dichiarazioni modificate per il 2020, 2021 e 2022 e otterreste indietro i colpi provvisori dell’imposta federale sul reddito per quegli anni. Alla fine della giornata, il CVD è esente da imposte federali sul reddito, come pubblicizzato. Ma è una fatica arrivarci.

Esempio 2: si ricontribuisce presto

Se avete il denaro necessario, non dovete aspettare fino al 2023 per ricontribuire l’importo CVD. Per esempio, se si ricontribuisce l’intero importo di 100.000 dollari nel 2022, non ci sarà alcun impatto fiscale intermedio per quell’anno. Presentare le dichiarazioni modificate per il 2020 e il 2021 per ottenere indietro i colpi di imposta provvisori per quegli anni. Ancora una volta, il CVD è esente da imposte federali alla fine della giornata. Ancora una volta, è una fatica arrivarci.

Esempio 3: Riporti tutto il reddito CVD sul tuo ritorno del 2020

Hai anche la possibilità di riportare l’intero $ 100.000 di reddito CVD sul tuo modulo 1040 del 2020. Se si ricontribuiscono i 100.000 dollari entro la finestra di tre anni, si presenta un ritorno modificato per il 2020 per recuperare il colpo di imposta provvisorio. Generalmente devi presentare un ritorno modificato per il 2020 entro tre anni dalla data in cui hai presentato il tuo modulo 1040 originale per il 2020.

Attenzione: Non sappiamo quali saranno le aliquote fiscali dopo quest’anno

Come illustrano gli esempi precedenti, potete potenzialmente avere un impatto fiscale intermedio nel 2021 e 2022, anche se ricontribuite l’intero importo CVD entro la finestra di tre anni. A seconda degli eventi futuri, degli sviluppi politici e del costo finale per il governo federale della crisi del COVID-19, c’è una chiara possibilità che le aliquote fiscali possano essere più alte nel 2021 e 2022. Forse molto più alte. Se ciò accadesse, i colpi fiscali provvisori nel 2021 e 2022 sarebbero molto più alti. Questo diminuirebbe il vantaggio di gestione del flusso di cassa dell’accordo CVD. Finché si ricontribuisce entro la finestra di tre anni, alla fine si otterranno i successi fiscali, ma tenete a mente questo avvertimento.

I vostri risultati possono variare

Come potete vedere, le conseguenze fiscali provvisorie sono almeno scomode. E possono essere del tutto sfavorevoli – perché possono ridurre il vantaggio di gestione del flusso di cassa dell’accordo CVD. Detto questo, i CVD possono ancora funzionare bene in circostanze specifiche. Per esempio:

* Se il tuo reddito imponibile 2020 risulta essere molto più basso del solito a causa della ricaduta di COVID-19, potresti avere solo un modesto colpo di imposta federale sul reddito CVD riportato sul modulo 1040 di quest’anno. Avrete denaro extra in mano, e alla fine riavrete indietro qualsiasi colpo d’imposta provvisorio – a patto che ricontribuiate entro la finestra di tre anni.

* Se hai un reddito imponibile negativo per il 2020 a causa delle perdite aziendali dovute alla ricaduta di COVID-19, potresti trarre vantaggio dal riportare tutto il reddito CVD sul tuo modulo 1040 del 2020. Se puoi mettere al riparo la maggior parte o tutto quel reddito con le perdite d’esercizio, ottimo. Avrete denaro extra in mano, e dovrete poco o nessun’imposta federale sul reddito sul vostro Modulo 1040 del 2020. Se avete abbastanza contanti più tardi, potete ricontribuire tutto o parte dell’importo CVD, entro la finestra di tre anni. Riuscirai a recuperare una parte o tutte le tasse del 2020, e l’importo ricontribuito tornerà nello status di IRA favorito dalle tasse.

* Se si ricontribuisce l’importo CVD prima di quanto richiesto, si avrà denaro extra in mano per ora, e si possono mitigare le sfavorevoli conseguenze fiscali intermedie – come illustrato nell’esempio 2.

Che cosa succede se non ricontribuisco entro la finestra di tre anni?

Questa è un’altra opzione. Avrete un reddito imponibile dall’importo CVD che non ricontribuite, ma non dovrete pagare la penalità di prelievo anticipato del 10% che generalmente si applica ai prelievi IRA effettuati prima dell’età 59½.

Come spiegato negli esempi, potete spalmare il reddito imponibile dal CVD equamente su tre anni, a partire dal 2020.

Hai anche la possibilità di segnalare tutto il reddito imponibile dal CVD sul tuo ritorno 2020, se questo ha senso nella tua situazione.

Ricorda: se più tardi si scopre che hai abbastanza denaro per ricontribuire entro la finestra di tre anni, puoi sempre decidere di ricontribuire e recuperare qualsiasi colpo relativo all’imposta federale sul reddito.

Linea di fondo: I CVD sono vantaggiosi in circostanze specifiche

Il privilegio CVD può essere uno strumento di gestione dei flussi di cassa potenzialmente utile per i proprietari IRA idonei. Potete ottenere subito il denaro necessario nelle vostre mani. È quindi possibile ricontribuire l’importo CVD entro la finestra di tre anni che si chiuderà in qualche momento nel 2023 – a seconda della data in cui si prende il CVD – per evitare alla fine qualsiasi colpo di imposta federale sul reddito. È possibile ricontribuire in qualsiasi momento all’interno di quella finestra di tre anni.

Purtroppo, le conseguenze fiscali provvisorie possono essere un fattore negativo significativo. Detto questo, penso che l’accordo CVD sia una strategia praticabile quando:

1. Si ha un bisogno piuttosto disperato di denaro immediato, e

2. Si è sicuri di poter ricontribuire entro la finestra di tre anni (prima è meglio è),

o

3. Si può proteggere la maggior parte o tutto il reddito CVD con le perdite aziendali 2020, il che può rendere la ricontribuzione un’opzione piuttosto che una necessità per evitare le tasse.

L’ultima parola

Non c’è bisogno di prendere alcuna decisione che influenzerà il modo in cui il vostro CVD sarà tassato fino al 15 ottobre del prossimo anno – se si estende il termine di deposito per il vostro 2020 Form 1040. Quindi, hai un sacco di tempo per consultare il tuo professionista fiscale su come ottimizzare l’esperienza CVD. Vi incoraggio a farlo.

Nota:Molte grazie a Ed Slott (un collega CPA) per aver prestato la sua esperienza a questa colonna. Secondo l’opinione di Tax Guy, Ed è il guru numero 1 della nostra nazione in materia di IRA. Date un’occhiata al suo sito web all’indirizzo www.irahelp.com.