Hur de tre finansiella rapporterna är sammankopplade

Hur är de tre finansiella rapporterna sammankopplade?

De tre finansiella rapporterna är alla sammankopplade och beroende av varandra. I finansiell modelleringVad är finansiell modelleringFinansiell modellering utförs i Excel för att prognostisera ett företags finansiella resultat. Översikt över vad som är finansiell modellering, hur & varför man bygger en modell. är din första uppgift att länka samman alla tre redovisningarna i Excel, så det är viktigt att förstå hur de är kopplade. Detta är också en vanlig fråga vid intervjuer inom investment banking, FP&A-intervjuer och intervjuer inom equity research. Se CFI:s kostnadsfria intervjuguiderIntervjuerAce din nästa intervju! Kolla in CFI:s intervjuguider med de vanligaste frågorna och de bästa svaren för alla jobb inom corporate finance. Intervjufrågor och svar för finans, redovisning, investment banking, equity research, commercial banking, FP&A, med mera! Gratis guider och övningar för att klara din intervju för att lära dig mer.

I den här handledningen kommer vi att bryta ner det för dig steg för steg, även om vi antar att du redan har en grundläggande förståelse för redovisningens grunder och vet hur man läser bokslut.

Vill du se en levande demonstration? Titta på CFI:s kostnadsfria webbseminarium om hur man kopplar samman de tre finansiella rapporterna i ExcelCFI Webinar – Link the 3 Financial StatementsDetta kvartalsvisa webbseminarium från CFI ger en live-demonstration av hur man kopplar samman de tre finansiella rapporterna i Excel. Lär dig formlerna och korrekt länkningsförfarande.

Redovisningsprinciper

Resultaträkningen upprättas inte på kontantbasis – det innebär att redovisningsprinciper som intäktsredovisning, matchning och periodiseringar kan göra att resultaträkningen skiljer sig mycket från företagets kassaflödesanalys. Om ett företag upprättade sin resultaträkning helt och hållet på kontantbasis (dvs, inga fordringar, inget aktiverat etc.) skulle det inte ha någon annan balansräkning än eget kapital och likvida medel.

Det är skapandet av balansräkningen genom redovisningsprinciper som leder till att kassaflödesanalysen uppstår.

Nettoinkomst & Balanserade vinstmedel

NettoinkomstNettoinkomstNettoinkomst är en viktig post, inte bara i resultaträkningen, utan i alla de tre kärnboksluten. Även om den kommer fram genom från botten av resultaträkningen länkar till balansräkningen och kassaflödesanalysen. I balansräkningen ingår den i balanserade vinstmedel och i kassaflödesanalysen är den utgångspunkten för avsnittet kassaflöde från verksamheten.

PP&E, avskrivningar och investeringar

AvskrivningarAvskrivningsutgifterNär en långfristig tillgång köps in ska den aktiveras i stället för att kostnadsföras i den redovisningsperiod då den köps in. Det är och andra aktiverade kostnader i resultaträkningen måste läggas tillbaka till nettoresultatet för att beräkna kassaflödet från verksamheten. Avskrivningar flödar ut ur balansräkningen från Materiella anläggningstillgångarPP&E (Materiella anläggningstillgångar)PP&E (Materiella anläggningstillgångar) är en av de centrala anläggningstillgångarna som finns i balansräkningen. PP&E påverkas av investeringar, (PP&E) i resultaträkningen som en kostnad och läggs sedan till i kassaflödesanalysen.

För det här avsnittet med att koppla samman de tre finansiella rapporterna är det viktigt att bygga ett separat avskrivningsschemaAvskrivningsschemaEtt avskrivningsschema krävs vid finansiell modellering för att koppla samman de tre finansiella rapporterna (resultat-, balans- och kassaflödesräkningar) i Excel.

Kapitalutgifter ökar PP&E-kontot i balansräkningen och flödar genom kassan från investeringar i kassaflödesanalysen.

Arbetskapital

Modellering av nettorörelsekapitalNet Working CapitalNet Working CapitalNet Working Capital (NWC) är skillnaden mellan ett företags omsättningstillgångar (efter avdrag för likvida medel) och kortfristiga skulder (efter avdrag för skulder) i balansräkningen. Det är ett mått på ett företags likviditet och dess förmåga att uppfylla kortsiktiga förpliktelser samt finansiera företagets verksamhet. Idealläget är att kan ibland vara förvirrande. Förändringar i omsättningstillgångar och kortfristiga skulder i balansräkningen är relaterade till intäkter och kostnader i resultaträkningen, men måste justeras i kassaflödesanalysen för att återspegla det faktiska beloppet av kontanter som företaget har fått eller använt. För att göra detta skapar vi ett separat avsnitt som beräknar förändringarna i nettorörelsekapitalet.

Finansiering

Det här kan vara en knepig del av att koppla samman de tre redovisningarna och kräver några ytterligare scheman. Finansieringshändelser som att emittera skulder påverkar alla tre redovisningarna på följande sätt: räntekostnaden visas i resultaträkningen, det nominella skuldbeloppet sitter i balansräkningen och förändringen i det nominella skuldbeloppet återspeglas i kassaflödesanalysens avsnitt om kassaflöde från finansiering.

I det här avsnittet är det ofta nödvändigt att modellera ett skuldschemaSkuldschemaI ett skuldschema läggs alla skulder som ett företag har upp i ett schema baserat på förfallotid och ränta. I finansiell modellering flödar räntekostnader för att bygga in de nödvändiga detaljer som krävs.

Kassabalans

Detta är det sista steget i att koppla samman de 3 finansiella rapporterna. När alla ovanstående poster är kopplade på rätt sätt adderas summan av kassan från verksamheten, kassan från investeringar och kassan från finansiering till den föregående periodens utgående kassabalans, och resultatet blir den aktuella periodens utgående kassabalans i balansräkningen.

Detta är sanningens ögonblick då du upptäcker om din balansräkning är i balans eller inte!

Hur du svarar på frågan i en intervju

Om du får en intervjufrågaIntervjuerAvsluta din nästa intervju! Kolla in CFI:s intervjuguider med de vanligaste frågorna och de bästa svaren för alla jobb inom corporate finance. Intervjufrågor och svar för finans, redovisning, investment banking, equity research, commercial banking, FP&A, med mera! Gratis guider och övningar för att klara din intervju i stil med: ”Hur är de tre finansiella rapporterna kopplade till varandra?” I en intervju bör du inte gå in på så många detaljer som ovan, utan i stället bara ta upp huvudpunkterna, som är:

• Nettoinkomst från resultaträkningen flödar till balansräkningen och kassaflödesanalysen
• Avskrivningar läggs tillbaka och CapEx dras av på kassaflödesanalysen, vilket bestämmer PP&E på balansräkningen
• Finansieringsverksamheten påverkar mestadels balansräkningen och kassaflödet från slutförandet, med undantag för ränta, som visas i resultaträkningen
• Summan av den senaste periodens utgående kassabalans plus den här periodens kassa från verksamhet, investeringar och finansiering är den utgående kassabalansen i balansräkningen

Om du vill se ett videobaserat exempel kan du titta på CFI:s webbseminarium om att koppla samman de 3 årsredovisningarnaCFI Webinar – Link the 3 Financial StatementsDetta kvartalsvisa webbseminarium från CFI ger en live-demonstration av hur man kopplar samman de 3 årsredovisningarna i Excel. Lär dig formlerna och korrekt länkningsprocedur.

Hur man kopplar samman de finansiella rapporterna för finansiell modellering

Om du bygger en finansiell modell i Excel är det viktigt att snabbt kunna koppla samman de tre rapporterna. För att göra detta finns det några grundläggande steg att följa:

2. Inför minst tre års historisk finansiell information för de tre finansiella rapporterna.
3. Beräkna drivkrafterna/förhållandena för verksamheten för den historiska perioden.
4. Inför antaganden om vad drivkrafterna kommer att vara i framtiden.
5. Bygg och koppla ihop de finansiella rapporterna enligt de principer som diskuterats ovan.

Modellen är i princip inverterad, där den historiska perioden är hårdkodad för uttalanden och beräkningar för drivkrafterna, och sedan är prognosen hårdkodad för drivkrafterna och beräkningar för de finansiella uttalandena.

Kolla in CFI:s steg-för-steg-kurser för att lära dig hur man bygger finansiella modeller i Excel.

Video om hur man kopplar ihop de 3 redovisningarna

Se CFI:s live-videodemonstration av hur man kopplar ihop redovisningarna i Excel.

Mer finansiella resurser

Vi hoppas att det här har varit en hjälpsam vägledning om hur de 3 redovisningarna är kopplade till varandra. Om du vill fortsätta att lära dig mer kan du kolla in dessa relevanta CFI-resurser:

• Fritt kassaflödeKassaflödeKassaflöde (CF) är ökningen eller minskningen av den mängd pengar som ett företag, en institution eller en individ har. Inom finansbranschen används termen för att beskriva den mängd kontanter (valuta) som genereras eller förbrukas under en viss tidsperiod. Det finns många typer av CF
• EBITDAEBITDAEBITDA eller Earnings Before Interest, Tax, Depreciation, Amortization (vinst före räntor, skatt, avskrivningar och amorteringar) är ett företags vinst innan något av dessa nettoavdrag görs. EBITDA fokuserar på ett företags operativa beslut eftersom det tittar på företagets lönsamhet från kärnverksamheten före kapitalstrukturens inverkan. Formel, exempel
• SkuldschemaSkuldschemaEtt skuldschema lägger ut alla skulder som ett företag har i ett schema baserat på dess förfallotid och ränta. I finansiell modellering flödar räntekostnader
• Complete Financial Modeling GuideFree Financial Modeling GuideDenna guide för finansiell modellering omfattar Excel-tips och bästa praxis om antaganden, drivkrafter, prognoser, sammankoppling av de tre redovisningarna, DCF-analys, med mera
• 3 Statement Model3 Statement ModelEn 3 statement model kopplar samman resultaträkningen, balansräkningen och kassaflödesanalysen till en dynamiskt sammankopplad finansiell modell. Exempel, guide
• DCF-modellguideDCF-modellutbildning Gratis guideEn DCF-modell är en specifik typ av finansiell modell som används för att värdera ett företag. Modellen är helt enkelt en prognos av ett företags obelastade fria kassaflöde
• Typer av finansiella modellerTyper av finansiella modellerDe vanligaste typerna av finansiella modeller är bland annat: 3 statement model, DCF model, M&A model, LBO model, budget model. Discover the top 10 types