Liquid Net Worth – How to Calculate Your Runway to Financial Freedom

In the world of personal finance, liquid net worth is like the underappreciated, red-headed step child.

While regular net worth aced every every class in school, graduated with honors, and went on to make his parents proud as a doctor or lawyer, liquid net worth is mostly forgotten.

Which is a huge mistake.

Because while Net Worth tends to get all the credit, Liquid Net Worth might actually be a more important measure when it comes to:

• Evaluating your financial security
• Escaping the rat race
• And ultimately, enjoying financial freedom for decades

So, what is liquid net worth? Jak si vypočítat své likvidní čisté jmění? A co je možná nejdůležitější, co to všechno vlastně znamená?

Dobrá zpráva, příštích 7 minut věnujeme přerámování našich myšlenek o čistém jmění. Doufejme, že tím získáme přesnější pohled na své peníze, což nám umožní rozdrtit cestu k finanční svobodě.

Jak vypočítat své čisté jmění

Než se ponoříme do likvidního čistého jmění, začneme naši lekci krátkým přehledem. Já vím, já vím… zadržte sténání!

Čistá hodnota = aktiva – pasiva

Postup je tedy jednoduchý. Sečtěte všechna svá aktiva, odečtěte všechny dluhy, které máte, a voila! Získáte nejoblíbenější měřítko pro finanční hodnocení na světě.

Na nejzákladnější úrovni zahrnují vaše aktiva vše, co má hodnotu. Zní to jako vágní definice, a také to tak je. As a result, most net worth calculations include the following assets:

• Your cash
• Stocks, bonds, and any other investments
• Retirement accounts
• Value of your home
• Value of your car
• In some cases, valuable jewelry, art, collectibles, etc.

I find those last two bullets to be a liiiiittle generous, and too often, they’re used as an excuse to blow cash. So, I personally exclude them in my net worth calculation.

On the liabilities side, we’re looking at these common culprits:

• Student loans
• Total amount left on your mortgage
• Credit card balances
• Any miscellaneous loans you owe the payday lenders, the mob, or those illegal loan sharks.

(Hopefully none of our readers have to worry about that last bit!)

When I tally up the number I use in my net worth updates, we’re simply looking at the difference between these two categories.

You might have already noticed the issue here. Čisté jmění funguje jako pěkné, rychlé vodítko. Ale pokud jde o boty na zemi, o každodenní finance, velké tučné čisté jmění nám ve skutečnosti až tak moc nepomůže.

Okay, takže co je to likvidní čisté jmění?

Představte si, že z nebe začne pršet oheň. Ta hrůza!

Jsme v nouzovém režimu. Velký dům ani luxusní auto nás teď nezachrání, protože potřebujeme hotovost co nejdříve.

Aby se vyřešilo toto slepé místo v typickém výpočtu čistého jmění, vytvořili finančníci takzvané likvidní čisté jmění.

Cíl? Zjistit, kolik snadno dostupných peněz vlastně máte.

Definice likvidního čistého jmění

Nejčastěji se tedy setkáte s následující definicí likvidního čistého jmění:

Likvidní čisté jmění = část vašeho čistého jmění držená v hotovosti nebo snadno směnitelná za hotovost.

Většina zdrojů to překládá tak, že to jednoduše znamená vaši hotovost plus položky „blízké hotovosti“, jako jsou akcie a dluhopisy. Zcela osekávají jakoukoli hodnotu vašeho domova a penzijních účtů, a tím to končí.

To je naprosto přílišné zjednodušení a umíme to lépe. Projděme si tedy několik běžných rozvahových položek.

Je dům likvidní aktivum?

Učebnicová odpověď zní ne.

Ale ani to neznamená, že váš dům je bezcenný. Všichni víme, že dům za 250 000 dolarů má hodnotu, no… asi 250 000 dolarů. Při výpočtu vašeho likvidního čistého jmění se nabízí otázka, nakolik je toto aktivum v hodnotě 250 000 dolarů reálné?“

Tři věci, které je třeba vzít v úvahu:

• V závislosti na realitním trhu, na kterém se pohybujete, může dokončení prodeje domu trvat od několika týdnů až po několik měsíců.
• Prodej nemovitosti je také spojen s některými pozoruhodnými náklady, především s typickým 6% poplatkem zaplaceným realitní kanceláři.
• V realitním světě, který je založen na smlouvání, také není zaručeno, že po skončení jednání získáte plnou požadovanou cenu.

Z těchto všech důvodů doporučuji při výpočtu likvidního čistého jmění použít procentuální slevu z hodnoty vašeho domu.

Přiměřená by byla sleva v rozmezí 15-20 %, aby se zohlednila délka prodeje a typické náklady.

Je penzijní fond likvidním aktivem?

Opět, učebnicová odpověď zní ne. Z následujících důvodů:

• Technicky vzato, výběr penzijního fondu 401k nebo jiných penzijních fondů před dosažením věku 59,5 let bude zatížen 10% sankcí.
• Pokud máte tradiční penzijní fond 401k, budete také povinni platit daně. (Podle vaší mezní daňové sazby – 22-24 % pro většinu výdělečně činných osob)

A opět, ta odpověď „ne“ je poněkud zavádějící.

Váš 401k má skutečnou hodnotu. A v případě skutečné likvidní nouze byste mohli peníze získat. Navíc při troše plánování mohou šikovní peněžní mágové, kteří dosáhnou předčasného důchodu, použít Roth IRA Conversion ladder, aby se vyhnuli 10% pokutě a omezili své dlužné daně.

Přesto zůstaneme konzervativní a uplatníme 30% slevu na zůstatek 401k.

Je Roth IRA likvidní aktivum?

Další učebnicové ne. Následuje moje odpověď: „No… tak nějak!“

Pamatujte, že naše Roth IRA můžeme vždycky nabourat tím, že příspěvky vybereme bez daně!

Ale výběr jakýchkoli investičních zisků před dosažením věku 59,5 let by znamenal, že bychom dlužili:

• 10% pokuty za předčasný výběr
• Daň ze zisku podle vaší mezní daňové sazby.

V době psaní tohoto článku má moje Roth IRA hodnotu 25 000 dolarů, z čehož 22 000 dolarů jsou mé vlastní příspěvky.

Počítáme-li, zaplatil bych:

• 10% pokutu za předčasný výběr ze zisků = 300 dolarů
• Daň ze zisků podle mé mezní daňové sazby = 720 dolarů

Celkové náklady? 1 020 USD neboli 4 % zůstatku na účtu.

Někdo, kdo má větší část zisků, by měl tuto hodnotu diskontu odpovídajícím způsobem upravit.

Jsou akcie a dluhopisy likvidní aktiva?

Ano, jsou. Mohu prodat všechny akcie a dluhopisy na svých makléřských účtech a mít peníze v ruce do 3 pracovních dnů.

Jediný háček je v tom, že zisky z prodeje podléhají zdanění. Pokud jste však akcie drželi déle než rok, máte nárok na sníženou sazbu daně ve výši 15 %, známou jako daň z „dlouhodobých kapitálových zisků“.

(Přečtěte si to ještě jednou. 15 % z vašich zisků – ne z celkové hodnoty vašeho makléřského účtu.“

Příklad můj makléřský účet má v současné době hodnotu 122 000 USD, z čehož 46 000 USD tvoří investiční zisky.

Pokud bych dnes vše prodal, zaplatil bych ze 46 000 USD 15% daň z dlouhodobých kapitálových zisků. Účet ve výši 6 900 USD, který bych dlužil strýčkovi Samovi, představuje 5,6 % z celkové hodnoty účtu.

Je zřejmé, že to, jak moc byste měli svůj makléřský účet diskontovat, závisí na tom, jak velké zisky máte ve svém portfoliu. As a rule of thumb though, discounting your brokerage portfolio by 5-10% is a reasonably conservative amount.

How to calculate your liquid net worth

To calculate a final liquid net worth number, let’s use a real example. Me!

As of my latest net worth update, I have a „normal“ net worth of $268,763.

Running through the adjustments calculates my liquid net worth at… (drumroll please…)

What is my liquid net worth?

$227,614!

In my case, calculating my liquid net worth dropped my wealth by $45,911, or 19%.

Ouch!

But let’s get to the silver lining.

(Quick note – unfortunately we don’t have the house curveball to add to the example. Kdybychom měli, vzal bych aktuální odhad Zillow Zestimate, Redfin Value nebo okresní daňový odhad a odečetl 20 %.“

Závěrečné myšlenky – co vlastně znamená likvidní čisté jmění?“

Jistě, nikdy není zábavné dělat ze sebe chudšího, ale zjištění likvidního čistého jmění je přesto zajímavé cvičení.

Mým cílem je úplná finanční svoboda. Pro mě to znamená, že si vybuduji dostatečný majetek, který mi zajistí životní styl, aniž bych musel ještě někdy pro někoho pracovat.

A právě takto rád používám likvidní čisté jmění. Když si spočítáme, jakou hodnotu má náš dnešní majetek, dozvíme se něco, co je rozhodující pro to, abychom mohli navždy odejít od práce:

Likvidní čisté jmění / vaše roční výdaje = roky svobody

V mém případě jsem zatím vybudoval likvidní čisté jmění ve výši 227 000 USD, zatímco mé roční výdaje se pohybují kolem 25 000 USD ročně. To znamená, že jsem si již vybudoval více než 9 let úplné svobody.

Líbí se mi vědomí, že kdyby se něco stalo, už jsem si vytvořil podmínky pro to, abych byl téměř deset let v pohodě. Nebo že kdybych opravdu chtěl, mohl bych si vzít devítileté neplacené volno od pracovního světa úplně – cestovat po světě, pracovat na vášnivých projektech nebo trávit čas s rodinou.

Ale je to všechno?

Ne – tento zjednodušený odhad nebere v úvahu průběžné složené efekty těchto 227 000 dolarů.

Představte si, že zítra skončím v práci a vyberu svých 25 000 dolarů ročních výdajů. Zbývajících 202 000 dolarů se bude nadále skládat. Při 7% míře výnosu by se tato jednorázová částka měla vrátit přes 14 000 dolarů ročně.

To je více než polovina mých životních výdajů.

A toto číslo bude dále růst, jak budu spořit další a další peníze. Until one day, the returns from my net worth will support almost my entire lifestyle, and the runway built from my liquid net worth is long enough to provide more years of safety than I’ll ever need.

At which point, we’re free to leave all the concerns of the working world behind.

We’re free to take off down that runway. And we’re ready to soar.

PS – If you want to easily track your net worth and calculate your own liquid net worth, Personal Capital is my favorite net worth tracking tool.