Warren Buffett’s investment advice: 7 top pieces of wisdom for investing success

Warren Buffett jest znany jako jeden z najlepszych inwestorów wszech czasów i zgromadził wielomiliardową fortunę inwestując poprzez swoją firmę Berkshire Hathaway. Ale Buffett jest nie tylko świetnym inwestorem, ale także doskonałym dowcipnisiem, który chętnie dzieli się swoją ludową mądrością z innymi inwestorami.

Jego rady dotyczą nie tylko inwestowania, ale także życia w ogóle. Ale dziś skupmy się na radach Buffetta, które mogą pomóc Ci stać się bogatym. Oto zaskakująca rzecz – mądrość Buffetta wydaje się tak zdroworozsądkowa i praktyczna, a jednak może prowadzić do wielkiego bogactwa.

7 mądrości Warrena Buffetta

Poniżej znajduje się siedem z bardziej znanych aforyzmów Buffetta i ich znaczenie dla inwestorów.

„Zasada nr 1 to nigdy nie trać pieniędzy. Zasada nr 2 to nigdy nie zapominaj o zasadzie nr 1.”

Punkt Buffetta brzmi tu prosto, ale jest rozbrajająco złożony. Oczywiście, jako inwestor starasz się osiągać zyski na rynku, ale jednym z najlepszych sposobów na to jest unikanie strat. Kiedy wyeliminujesz decyzje, które narażają Twój portfel na straty, to co zostanie, z większym prawdopodobieństwem będzie zyskiem. Kiedy masz więcej pieniędzy w portfelu, możesz jeszcze szybciej pomnażać swoje zyski.

Takie podejście ma wpływ na sposób inwestowania. Cytat Buffetta sugeruje, że zamiast szukać największych zysków, należy najpierw unikać strat, a dopiero potem patrzeć na zyski. To inny sposób myślenia niż w przypadku inwestorów, którzy postrzegają giełdę jako automat do gry.

Oto dwie gorące inwestycje, których Buffett unika.

„Okazje pojawiają się rzadko. Kiedy pada złoto, wyłóż wiadro, a nie naparstek.”

Buffett sugeruje, że kiedy widzisz okazję, musisz działać szybko i zdecydowanie. Kiedy szanse są ułożone na Twoją korzyść – np. kiedy ceny akcji znacząco spadają – musisz inwestować, ponieważ dobre ceny mogą się szybko nie powtórzyć.

Buffett często przyjmuje takie podejście, kiedy rynki są w znacznym stopniu zdołowane. Gromadzi mnóstwo gotówki w dobrych czasach, a następnie inwestuje agresywnie, gdy akcje spadają. Posiadanie dużej ilości bezpiecznej gotówki pozwala mu na stosowanie tej strategii.

„Po prostu staramy się być bojaźliwi, gdy inni są chciwi, i być chciwi tylko wtedy, gdy inni są bojaźliwi.”

Podczas gdy niektórzy inwestorzy uważają, że inwestowanie to przede wszystkim liczby, Buffett sugeruje, że inwestowanie ma wiele wspólnego z zachowaniem samych inwestorów. Kiedy inwestorzy są chciwi i windują ceny akcji do nieba, Buffett zaczyna się bać, ponieważ wkrótce może nastąpić załamanie rynku.

W przeciwieństwie do tego, kiedy inwestorzy uciekają od rynku lub konkretnych akcji, Buffett staje się bardziej zainteresowany, ponieważ ceny są tańsze. Kiedy akcje są tańsze, nie mają takiego samego ryzyka jak wtedy, gdy są drogie. I właśnie w ten sposób Buffett myśli o unikaniu strat.

Na początku 2020 r. rynek pogrążył się w chaosie, ponieważ obawy o koronawirusa zaniepokoiły inwestorów. Jednak niektórzy inwestorzy weszli na rynek w obliczu obaw, a rynek wściekle odbił się od najniższych poziomów.

„O wiele lepiej jest kupić wspaniałą firmę po uczciwej cenie niż uczciwą firmę po wspaniałej cenie.”

Podczas gdy niektórzy inwestorzy koncentrują się na kupowaniu tylko najtańszych firm, Buffett sugeruje, że lepszym sposobem działania jest kupowanie „wspaniałych” firm – tych z lepszą ekonomią i pozycją konkurencyjną. Część trudności polega na tym, że podczas gdy uczciwe spółki mogą być sprzedawane stosunkowo często, wspaniałe spółki rzadko wyglądają tanio.

Ale spółka z dobrą przewagą konkurencyjną prawdopodobnie będzie nadal zarabiać pieniądze w czasie i może cię uratować, jeśli kupisz ją po zbyt wysokiej cenie. Może to nie dotyczyć uczciwej firmy, która może się załamać i nigdy nie wrócić do ceny zakupu lub poza nią.

W tych samych liniach Buffett od dawna kupuje Bank of America, bank z oddziałami w całym kraju i godną pozazdroszczenia franczyzą depozytową. Od trzeciego kwartału 2020 roku zajmuje on drugą co do wielkości pozycję w portfelu Berkshire Hathaway, po tym jak Buffett nabył ponad 1,7 miliarda dolarów więcej pod koniec lipca.

„Najważniejszą cechą inwestora jest temperament, a nie intelekt. Potrzebujesz temperamentu, który nie czerpie wielkiej przyjemności z bycia z tłumem lub przeciwko tłumowi.”

W tym miejscu Buffett ponownie porusza kwestię wartości temperamentu dla odnoszącego sukcesy inwestora, a nie inteligencji. Zamiast próbować iść z tłumem lub przeciwko niemu, inwestorzy powinni analizować to, co dzieje się na rynku, niezależnie od tego, kto lubi jakie akcje. Skupiając się na obiektywnych faktach, inwestorzy mogą podejmować decyzje, które są względnie wolne od emocji i dokonywać lepszych wyborów.

„Rynek akcji jest grą bez wezwania. Nie musisz rzucać się na wszystko – możesz poczekać na swoją okazję.”

Cytat ten jest jednym z najbardziej znanych cytatów Buffetta i stanowi esencję wybierania okazji. Nie musisz inwestować, dopóki nie znajdziesz okazji, którą uznasz za atrakcyjną, taką, która spełnia Twoje standardy potencjalnej nagrody za podejmowane ryzyko.

Ponownie, Buffett radzi inwestorom, aby czekali, aż znajdą okazję, która najprawdopodobniej nie przyniesie im straty pieniędzy. Nie musisz podejmować żadnej szansy na akcje, których nie uważasz za atrakcyjne.

„Jeśli lubisz spędzać sześć do ośmiu godzin tygodniowo pracując nad inwestycjami, rób to. Jeśli nie, to uśrednij koszty dolara w funduszach indeksowych.”

Buffett od dawna doradza większości inwestorów, aby używali funduszy indeksowych do inwestowania na rynku, zamiast próbować wybierać pojedyncze akcje. Wybierając indywidualne akcje, działasz przeciwko profesjonalistom, którzy posiadają rozległą wiedzę na temat spółek. W przeciwieństwie do tego, jeśli kupisz fundusz indeksowy oparty na indeksie Standard & Poor’s 500, będziesz posiadaczem rynku, celu, który wszyscy starają się pobić.

Wszystkimi sposobami, jeśli lubisz inwestować, to rób to, ale większość inwestorów będzie dobrze obsługiwana przez używanie funduszu indeksowego, a zwłaszcza przez unikanie handlu akcjami. Kolejną zaletą korzystania z funduszy indeksowych jest natychmiastowa dywersyfikacja, która zmniejsza ryzyko. (Patrz zasada nr 1.)

Podsumowanie

While Warren Buffett może być jednym z najbardziej skutecznych inwestorów w historii, jego podejście inwestycyjne może być podzielane przez wielu inwestorów, nawet jeśli nie chcą oni spędzać dużo czasu na rynku. Skup się na wdrażaniu zasad Buffetta, a Ty również możesz stać się bogaty lub znacznie zwiększyć swoją wartość netto.

Learn more:

• The best index funds
• How to start investing this year
• 8 best long-term investments