O que é poder de compra (e como a inflação afeta isso)?

O que é poder de compra?

Por outras palavras, poder de compra significa quanto seu dinheiro pode comprar – seu “poder de compra”. Você perde poder de compra quando os preços sobem e ganha poder de compra quando os preços descem. Mas não podemos falar de poder de compra sem também mergulhar na “inflação”, que muda o valor de uma moeda ao longo do tempo.

Como você sabe, o que um dólar compra hoje não é o que um dólar comprou há 10 anos. E embora não queiramos “OK Boomer” ninguém, é fácil sentir-se um pouco irritado quando alguém mais velho gasta o preço de um produto ou serviço e diz: “Uau, costumava custar apenas x”. É quando você quer lembrá-los que o salário mínimo federal era de apenas $0,25 quando foi introduzido em 1938, e agora é de $7,25 – e muito mais alto em muitos estados. Sim, os preços eram muito mais baixos quando os baby boomers estavam em seus primeiros anos de carreira, mas os salários também.

Se o seu salário permanecer o mesmo mas os preços subirem devido à inflação, no entanto, o seu poder de compra diminuirá e você não poderá comprar tanto quanto antes.

A inflação é rastreada através do Índice de Preços ao Consumidor (IPC), que mede o custo de uma cesta de 175 bens e serviços de consumo – tudo desde alimentos a cuidados de saúde e preços de habitação. Todos os meses o U.S. Bureau of Labor Statistics (BLS) calcula um custo médio desses itens para determinar o quanto mudou desde o check in anterior. Isso identifica quanta inflação houve, e assim mostra o poder de compra atual do seu dólar.

É importante notar que a cesta de bens é uma média para as famílias, mas pode não refletir o seu consumo individual. Por exemplo, o IPC global pode aumentar apenas 2% (que é a meta de inflação que o banco central do país, a Reserva Federal, usa para informar suas políticas). Mas alguns itens, como a tarifa de ônibus intermunicipal e o seguro de saúde, recentemente aumentaram muito mais – 21,8% e 18,6%, respectivamente – enquanto outros custos, como o de carros e caminhões usados, diminuíram. Portanto, se você pagar pelo seu próprio seguro de saúde e não comprou um carro usado, você pode sentir que tem menos poder aquisitivo desde que o seguro de saúde subiu mais acentuadamente e constitui uma porcentagem maior do seu orçamento pessoal.

O que o poder aquisitivo afeta?

O poder aquisitivo não se relaciona apenas com o quanto você pode comprar com o seu dinheiro. Ele também afeta os preços das ações, bem como a saúde econômica em geral. Isso porque se a inflação fizer com que o poder de compra diminua significativamente, e o custo de vida subir, isso levará a mais consumidores com falta de dinheiro.

As taxas de juros também afetam o seu poder de compra individual; por exemplo, uma queda de 1% nas taxas de juros pode levar a uma economia mensal de $167 em uma hipoteca de $200.000. Uma queda nas taxas de hipoteca significa que seus dólares podem ir além, uma vez que o valor total que você deve sobre seus pagamentos mensais de hipoteca será menor.

Economistas também olham para o poder de compra entre países. Eles usam frequentemente a teoria da paridade do poder de compra (PPP), comparando uma cesta de bens em uma moeda com a de outra, depois de contabilizar as taxas de câmbio. A PPP é essencialmente a taxa de câmbio à qual a moeda de um país teria que converter para a moeda de outro país, a fim de comprar a mesma quantidade de bens e serviços. Simplificando: se o valor de uma moeda estrangeira subir em relação ao dólar, isso pode afetar o poder de compra de um americano nesse país.

Como o poder de compra mudou ao longo dos anos?

Enquanto o poder de compra experimenta mudanças anuais, tem havido alguns exemplos históricos de inflação severa, e até mesmo hiperinflação, que é quando os rápidos aumentos de preços causam a inflação disparar. Um exemplo recente de hiperinflação aconteceu na Venezuela, que viu sua taxa de hiperinflação subir para 10 milhões de por cento.

Os EUA não tem experimentado uma inflação assim. O IPC oferece um olhar confiável sobre a inflação neste país ao longo dos anos. Criado em 1917 durante a Primeira Guerra Mundial, o IPC foi calculado desde 1913, usando os dados disponíveis. Entre 1913 e 1919, a inflação aumentou quase 10%, em comparação com períodos mais calmos de 2% a 3% desde os anos 50, com exceção dos anos 70 e 80, quando a inflação média ultrapassou 7% e 5% respectivamente, causando assim uma queda no poder de compra.

Para ler como o poder de compra mudou ao longo dos anos, dê uma olhada na Calculadora do Custo de Vida do Instituto Americano de Pesquisas Econômicas, onde você pode inserir um ano e uma quantia e ver o que vale hoje. Por exemplo, 100 dólares em 1913 valeriam hoje 2.581,21 dólares.

Como o poder de compra afeta meus investimentos?

Inflação crescente irá corroer o poder de compra de seus investimentos. Em outras palavras, a quantidade de dinheiro que você investiu valerá menos quando você precisar usá-lo.

É por isso que é importante focar em investimentos que irão ganhar uma taxa de retorno maior do que o valor da inflação. Ao decidir onde pretende investir, tenha em conta factores como o seu horizonte temporal e a tolerância ao risco.

Um horizonte temporal mais longo permite teoricamente uma carteira de investimentos mais agressiva, com mais tempo para o mercado de acções recuperar mesmo que atinja uma das suas inevitáveis quedas. Pelo contrário, uma carteira mais conservadora que se baseia em classes de activos com taxas fixas de retorno mais baixas – como se poderia encontrar com produtos como CDs e obrigações – pode na verdade perder poder de compra ao longo dos anos devido à inflação. (A taxa de inflação anual para os Estados Unidos foi de 2,1% para os 12 meses que terminam em novembro de 2019, de acordo com dados do Departamento do Trabalho dos EUA, enquanto a média nacional para um CD de dois anos foi de 0,64%.)

Também lembre-se de que quanto mais cedo você começar a investir, melhor. Isso porque você terá mais tempo para colocar o poder dos juros compostos para trabalhar, o que significa que você está ganhando juros repetidamente, o que pode ajudar a sua conta a crescer consideravelmente a longo prazo. (Acorns permite que você comece a investir em uma ampla gama de ações e títulos com apenas trocados. Saiba mais.)

O objetivo de investir é ter mais dinheiro no futuro quando você precisar dele, por isso é importante entender o efeito que a inflação pode ter ao montar a sua estratégia de investimento.

Investir envolve risco, incluindo a perda de capital. Este artigo contém as opiniões actuais do autor, mas não necessariamente as da Acorns. Tais opiniões estão sujeitas a alterações sem aviso prévio. Este artigo foi distribuído apenas para fins educacionais e não deve ser considerado como um conselho de investimento ou uma recomendação de qualquer segurança, estratégia ou produto de investimento em particular. As informações aqui contidas foram obtidas de fontes que se acredita serem confiáveis, mas não garantidas.