Noțiunile de bază ale fondurilor mutuale

Un fond mutual este un fond comun de bani furnizat de investitori individuali, companii și alte organizații și este una dintre cele mai ușoare și mai puțin stresante modalități de a investi pe piață. Un manager de fond este angajat să investească banii pe care investitorii i-au contribuit, iar obiectivul managerului de fond depinde de tipul de fond; un manager de fond cu venit fix, de exemplu, se va strădui să ofere cel mai mare randament la cel mai mic risc. Un manager de creștere pe termen lung, pe de altă parte, ar trebui să încerce să bată media industrială Dow Jones sau S&P 500 într-un an fiscal, deși foarte puține fonduri reușesc acest lucru.

Fonduri închise vs. fonduri de investiții de tip închis. Fondurile deschise

Fondurile mutuale sunt împărțite în fonduri închise și fonduri deschise, iar acestea din urmă sunt subdivizate în fonduri cu și fără încărcare. Fondurile închise au un număr prestabilit de acțiuni emise către public prin intermediul unei oferte publice inițiale. Deoarece aceste acțiuni se tranzacționează pe piața liberă, iar fondurile închise nu răscumpără și nu emit acțiuni noi ca un fond mutual tipic, acțiunile fondului respectă legile cererii și ofertei și, în mod normal, se tranzacționează cu un discount față de valoarea activului net.

Majoritatea fondurilor mutuale sunt deschise, ceea ce înseamnă că fondul nu are un număr fix de acțiuni. În schimb, fondul va emite noi acțiuni pentru un investitor pe baza valorii activelor nete curente și va răscumpăra acțiunile atunci când investitorul decide să le vândă. Fondurile deschise reflectă întotdeauna valoarea activului net al investițiilor subiacente ale fondului, deoarece acțiunile sunt create și distruse în funcție de necesități.

O sarcină, în limbajul fondurilor mutuale, este un comision de vânzare. Dacă un fond percepe o sarcină, investitorul va plăti comisionul de vânzare în plus față de valoarea activului net al acțiunilor fondului. Fondurile fără încărcare tind să genereze randamente mai mari pentru investitori datorită cheltuielilor mai mici asociate cu proprietatea.

Beneficii ale investiției într-un fond mutual

Fondurile mutuale sunt gestionate în mod activ de un manager de bani profesionist care monitorizează în mod constant acțiunile și obligațiunile din portofoliul fondului. Deoarece aceasta este ocupația lor principală, aceștia pot dedica considerabil mai mult timp selectării investițiilor decât un investitor individual. Acesta oferă liniștea care vine odată cu investițiile în cunoștință de cauză, fără stresul de a analiza situațiile financiare sau de a calcula ratele financiare.

Selectarea unui fond

Care fond are o anumită strategie, stil sau scop de investiții. Unele, de exemplu, investesc numai în companii blue-chip, în timp ce altele investesc în întreprinderi nou-înființate sau în sectoare specifice. Găsirea unui fond mutual care să se potrivească criteriilor și stilului dumneavoastră de investiții este vitală; dacă nu știți nimic despre biotehnologie, probabil că nu ar trebui să investiți într-un fond biotehnologic. Trebuie să vă cunoașteți și să vă înțelegeți investiția.

După ce v-ați hotărât asupra unui tip de fond, apelați la Morningstar sau la Standard & Poor’s (S&P) pentru mai multe informații. Ambele companii emit clasamente ale fondurilor pe baza înregistrărilor anterioare. Totuși, trebuie să luați aceste clasamente cu un grăunte de sare; succesul din trecut nu este un indiciu al viitorului, mai ales dacă managerul fondului s-a schimbat recent. Dacă aveți deja un cont de brokeraj, puteți achiziționa acțiuni de fonduri mutuale așa cum ați achiziționa o acțiune. Dacă nu aveți, puteți vizita pagina web a fondului sau îi puteți suna și solicita informații și o cerere.

În timp ce unele fonduri nu au o investiție inițială minimă, majoritatea fondurilor au o investiție inițială minimă, care poate fi de 25 de dolari sau de până la 100.000 de dolari. Investiția inițială minimă poate fi redusă substanțial sau se poate renunța complet la ea dacă investiția este pentru un cont de pensie – cum ar fi un 401k, IRA tradițional sau Roth IRA – sau dacă investitorul este de acord cu deduceri automate și recurente dintr-un cont de cecuri sau de economii pentru a investi în fond.

Importanța calculării mediei costului în dolari

Strategia de calculare a mediei costului în dolari este utilizată pentru a compensa impactul negativ al volatilității pieței prin eșalonarea în intervale de timp a momentului în care cumpărați acțiuni de fonduri mutuale, achiziționând aproximativ aceeași cantitate de fiecare dată. De exemplu, în loc să puneți 4.000 de dolari într-un fond mutual dintr-o dată, puteți decide să puneți 1.000 de dolari în fiecare trimestru.

Această strategie vă ajută să vă asigurați că nu aruncați sume mari de bani într-un fond mutual în timp ce punctul de preț este ridicat sau supraevaluat, și este la fel de aplicabilă fondurilor mutuale ca și în cazul acțiunilor comune. Stabilirea unui astfel de plan poate reduce substanțial riscul de piață pe termen lung și poate duce la o valoare netă mai mare pe o perioadă de 10 ani sau mai mult.